העמוד המפורט שמאחורי שירות הליווי והפיקוח על ניהול ההון העסקי – איך נראה התהליך בפועל, אילו תוצרים הארגון מקבל, איך מתבצעים הדיווח והבקרה, ומהם תנאי העבודה.
השירות נבנה עבור ארגונים שמחזיקים הון פנוי משמעותי בחשבון הישות המשפטית, ונדרשים שינוהל באופן מקצועי, מתועד ומבוקר, בבית השקעות מורשה – ולא כיתרת מזומן שנשחקת בפיקדון.
חברות פרטיות עם יתרות מזומן עודפות בחשבון החברה
חברות ציבוריות ותאגידים עם מדיניות השקעות מוגדרת
עמותות, קרנות ומלכ״רים המנהלים הון ייעודי
קיבוצים, ועדי עובדים וגופים שיתופיים
חברות אחזקה ומשרדי ניהול הון משפחתי (Family Office)
ארבעה תחומי עבודה שמרכיבים יחד מערך שלם של ליווי ופיקוח על ניהול ההון של הארגון.
כתיבת מסמך מדיניות השקעות מסודר לארגון: יעדי תשואה, אופק זמן, טווחי הקצאה מותרים, מגבלות סיכון וכללי סטייה – מסמך שמאושר בדירקטוריון ומשמש בסיס לכל החלטה.
התיק מנוהל בבית השקעות מורשה, על ידי מנהל תיקים בעל רישיון, ואנחנו מלווים ומפקחים עליו. בניית תיק בחשבון על שם החברה, עם פיזור בין שוק ההון, אפיקי חוב, קרנות גידור ונדל״ן מניב – בהתאמה לתזרים התפעולי ולצורכי הנזילות של הארגון.
סנכרון בין לוח התשלומים של החברה לבין מועדי הנזילות בתיק, ניהול חשיפות מט״ח מול הכנסות והוצאות במטבע זר, והגדרת מגבלות סיכון ברורות.
דוח ביצועים תקופתי, פרוטוקול החלטות, מעקב אחר עמידה במדיניות והצגה מסודרת להנהלה, לדירקטוריון ולרואה החשבון של החברה.
פגישה ראשונית ללא עלות: הבנת אופי הפעילות, היקף ההון הפנוי, אופק ההשקעה ומגבלות רגולטוריות או תקנוניות של הארגון.
ניתוח יתרות, פיקדונות, אשראי, התחייבויות עתידיות ותזרים חזוי, וזיהוי החלק מההון שאפשר להשקיע לטווח בינוני-ארוך.
הצגת מסמך IPS להנהלה ולדירקטוריון, כולל תרחישי קיצון, טווחי הקצאה ומגבלות סיכון – ואישורו כמסמך מחייב.
בחירת בית ההשקעות ומנהל התיקים, פתיחת החשבונות על שם החברה, ובניית התיק בהדרגה על ידי מנהל התיקים, והגדרת הרשאות חתימה ובקרה.
דוח ביצועים מול מדדי ייחוס, בחינת סטיות מהמדיניות, איזון מחדש והתאמות לשינויים בתזרים או באסטרטגיה העסקית.
עדכון מדיניות ההשקעות לשנה הבאה, סיכום שנתי לרואה החשבון והצגת התוצאות לדירקטוריון.
מסמך מיפוי הון ותזרים של הארגון
מסמך מדיניות השקעות (IPS) מאושר
תכנית הקצאת נכסים עם טווחים ומגבלות
לוח נזילות מסונכרן לתזרים התפעולי
דוח ביצועים רבעוני מול מדדי ייחוס
פרוטוקול פגישות והחלטות לתיעוד בדירקטוריון
התהליך בנוי סביב מקבלי ההחלטות בארגון – מנכ״ל, סמנכ״ל כספים ודירקטוריון – עם שפה, תיעוד וסטנדרט דיווח שמתאימים לגוף עסקי.
בחירת בית ההשקעות ומנהל התיקים נעשית לפי צורכי הארגון, ולא לפי מוצרי המדף של הבנק שבו מתנהל החשבון התפעולי.
התיק נבנה סביב לוח התשלומים האמיתי של החברה – שכר, ספקים, מסים והשקעות הוניות – כך שאין צורך לממש נכס בעיתוי לא נכון.
פירוט של דמי ניהול, עלויות פלטפורמה ועמלות מסחר לפני תחילת העבודה, בלי עלויות מרומזות.
עבודה בתיאום עם רואה החשבון, היועץ המשפטי ומנהל הכספים של הארגון, תוך שמירה על סודיות מלאה.
סף כניסה: הון פנוי להשקעה של 3 מיליון ש״ח ומעלה
אופק השקעה מומלץ: 3 שנים ומעלה לחלק הצומח של התיק
החשבונות נפתחים ומתנהלים על שם החברה בלבד
זכויות החתימה והשליטה נשארות במלואן בידי הארגון
מודל תגמול שקוף ומוסכם מראש, ללא עלויות נסתרות
פגישות בקרה רבעוניות ודוח שנתי מסכם
הון עומד שהופך להון צומח במקום להישחק בפיקדון
החלטות השקעה מתועדות ומגובות במדיניות מאושרת
נזילות מתוכננת שמונעת מימוש נכסים בעיתוי גרוע
הפחתת התלות בגוף פיננסי יחיד
דיווח מסודר להנהלה, לדירקטוריון ולרו״ח
ההנהלה מתמקדת בעסק, ואנחנו מלווים ומפקחים על ניהול ההון
ברוב הארגונים שאנחנו פוגשים חוזרים שני דפוסים:
יתרות מזומן גדולות שיושבות בפיקדונות קצרים ונשחקות ריאלית
החלטות השקעה נקודתיות, ללא מדיניות כתובה וללא בקרה מסודרת
התהליך שמתואר בעמוד זה נועד לטפל בשניהם.
השירות ניתן למספר מצומצם של ארגונים בכל רבעון.
נתחיל בפגישת היכרות דיסקרטית ללא עלות, ונבחן יחד אם יש התאמה.